Ik schreef in 2004 een artikel met de titel ‘Acht vragen om aan uw financieel adviseur te stellen’. Vijf jaar later is het landschap in veel opzichten veranderd, terwijl de fundamenten, namelijk: fundamenteel, heb niet. Eerst de wijzigingen:
- Dertiende berenmarkt, volgens mijn telling, sinds de Grote Depressie
- Woningbubbel versnelt, stagneert en barst dan
- Hypotheekderivaten mislukken, wat resulteert in een bankencrisis die op dit moment voortduurt
- Bernie Madoff ontdekte het grootste ‘Ponzi-schema’ en de grootste financiële fraudezaak in de geschiedenis, waardoor een domino-effect ontstond en een dozijn (of zo) andere grote fraudezaken nationaal en internationaal aan het licht kwam
- De financiële dienstverleningssector wordt kritischer bekeken en degenen binnen de sector werken sneller dan ooit om hun rollen en verantwoordelijkheden te definiëren
Het is het laatste punt waar ik de aandacht op wil vestigen in deze onlangs herziene ‘editie’ uit 2009 van het gelijknamige artikel. En daarbij zal ik ook de fundamenten belichten die centraal blijven staan bij het kiezen van een adviseur.
Dus hoe is de financiële dienstverlening veranderd en waarom? Blijf niet hangen in de precieze verdeling, maar ik zou zeggen dat een derde van de verandering is gedwongen, als gevolg van toegenomen regels, voorschriften en interne controles; nog een derde als antwoord op de vraag van het publiek naar meer transparantie en duidelijkere processen; en het laatste eenderde als gevolg van de natuurlijke ontwikkeling van de industrie in de richting van verfijning van haar rollen.
Ik zal niet ingaan op de voorschriften – je kunt ze gemakkelijk genoeg vinden. De publieke reactie lijkt ook duidelijk – de meeste mensen willen gewoon weten “hoe het werkt”, “wat het zou moeten doen” en “wat het kost”. Wat betreft de natuurlijke ontwikkeling van de industrie, sta me toe drie punten ter verduidelijking te geven:
(1) Er heeft een duidelijke overgang plaatsgevonden van “op commissie gebaseerde” diensten naar verschillende vormen van “tegen betaling” diensten, of “adviesdiensten” in plaats van “bemiddelingsdiensten”. Door kosten in rekening te brengen voor doorlopende service in plaats van voor een bepaalde transactie, is de overtuiging dat de belangen van de adviseur in de loop van de tijd meer in lijn liggen met de belangen van de klant.
(2) Er heeft een verschuiving plaatsgevonden in de aandacht, van financiële instrumenten naar financieel planning, waarbij de focus vaker ligt op de middellange- en langetermijndoelen van de klant en minder vaak op bedrijfsspecifieke of productspecifieke strategieën en systemen.
(3) Ten slotte is er een tendens geweest naar specialisatie boven generalisatie. In dit opzicht heeft de industrie erkend dat de complexiteit van een familie of een bedrijf net zo reëel is als de complexiteit van de markt, en dat er dus verschillende specialisten nodig zullen zijn om te helpen bij het bewijzen van een volledig en compleet serviceniveau .
Er moet worden verduidelijkt dat er op elk van de drie gebieden veel variatie en beweging is; deels voor positieve flexibiliteit en deels voortkomend uit onenigheid over welke methodologieën het beste werken. Onder vergoedingen zijn er plankosten, provisies en activakosten. Onder planning vallen levensplanning, pensioenplanning, inkomensplanning en legacy-planning. En onder de specialisaties zijn er interne teams, informele tot formele netwerken en enige beoefenaars. De balans van dit artikel is niet bedoeld om deze bijzonderheden te beantwoorden, maar om u enkele fundamentele vragen te geven die u hopelijk in de goede richting zullen brengen naar een oplossing die voor u werkt.
Zonder verder uitstel, hier zijn de NIEUWE “Acht vragen om uw financieel adviseur te stellen”:
(1) Gebruikt u een alomvattende benadering van financiële planning door onze inspanningen te richten op een schriftelijk plan op basis van mijn specifieke doelen?
(2) Hoe zult u, zowel in het begin als in de loop van de tijd, communiceren wat ik u betaal, hoe ik u betaal en wat ik ervoor ontvang?
(3) Heeft u conflicten, beperkingen of lasten waarvan ik op de hoogte moet zijn, en zult u deze in de toekomst communiceren als deze zich voordoen?
(4) Wat is uw kernfilosofie met betrekking tot uw werk? Welke resultaten zouden JOU ertoe brengen te concluderen dat onze samenwerking succesvol is?
(5) Handelt u als specialist of generalist? In beide gevallen, wie coördineert de specialisten die in de loop van de tijd nodig zullen zijn om aan mijn veranderende behoeften te voldoen?
(6) Hoe vaak ontmoet u klanten? Hoe zien die meetings eruit en welke communicatiemiddelen gebruik je tussen de meetings door?
(7) Werk ik rechtstreeks met u samen, of via bekwame assistenten, en welke procedures moet ik verwachten met betrekking tot gemaakte en ontvangen telefoontjes, verzonden en ontvangen e-mail, enz.?
(8) Over welke problemen, onderwerpen of uitdagingen moet ik me GEEN zorgen maken, ondanks wat ik via de media hoor; over welke problemen, onderwerpen of uitdagingen moet ik me zorgen maken, ondanks dat ik er niet veel over hoor; en hoe gaat u mij daarbij helpen?
Heldere communicatie moet een zichtbaar thema zijn binnen deze vragen, en wat dat betreft veranderen sommige dingen nooit. Ik sluit daarom af met precies dezelfde slotverklaring uit 2004:
Het beste advies is om nooit bang te zijn om te vragen!
© 2009 Emerald RPG, alle rechten voorbehouden.
Neem contact op met de auteur per telefoon of e-mail als u een kopie van zijn “12 Fundamentals of Retirement Planning” wilt hebben.
